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CA17DCEB6CE000012C24126E49501508
注册会计师-财务成本管理(官方)
1,754
单选题

【单项选择题】假设A公司的股票现行市价为38元,以该股票为标的物的看涨期权的执行价格为42元,到期时间为6个月,6个月后,股价的变动有两种可能:上升20%;下降18%,该股票不派发红利.半年的无风险报酬率为3%,股价上行和下行的概率分别分().

A
 0.6634;0.336
B
 0.4456;0.5544
C
 0.2238;0.7762
D
 0.5526;0.4474

答案解析

正确答案:D

解析:

解析:期望报酬率=上行概率×股价上升百分比+下行概率×股价下降百分比。3%=上行概率×20%+(1-上行概率)×(-18%),上行概率=0.5526;下行概率=1-0.5526=0.4474。

相关知识点:

算股价变动概率

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