A、 在非完全有效的市场上,主动投资策略收益主要来自主动投资者比其他大多数投资者拥有更好的信息和主动投资者能够更高效地使用信息并通过积极交易产生回报
B、 主动投资的目标是稳定主动收益,扩大主动风险,提高信息比率;被动投资的目标是同时减少跟踪偏离度和跟踪误差
C、 主动投资者常常采用基本面分析和技术分析方法
D、 主动投资收益=证券组合真实收益-基准组合收益
答案：B
解析：解析:主动投资的目标是扩大主动收益,缩小主动风险,提高信息比率;而被动投资的目标是同时减少跟踪偏离度和跟踪误差,所以选项B表述错误。
A、 在非完全有效的市场上,主动投资策略收益主要来自主动投资者比其他大多数投资者拥有更好的信息和主动投资者能够更高效地使用信息并通过积极交易产生回报
B、 主动投资的目标是稳定主动收益,扩大主动风险,提高信息比率;被动投资的目标是同时减少跟踪偏离度和跟踪误差
C、 主动投资者常常采用基本面分析和技术分析方法
D、 主动投资收益=证券组合真实收益-基准组合收益
答案：B
解析：解析:主动投资的目标是扩大主动收益,缩小主动风险,提高信息比率;而被动投资的目标是同时减少跟踪偏离度和跟踪误差,所以选项B表述错误。
A. 固定利率债券、浮动利率债券、累进利率债券和免税债券等
B. 息票债券和贴现债券
C. 人民币债券和外币债券
D. 政府债券、金融债券、公司债券等
解析：解析:(P201)按发行主体分类,债券可分为政府债券、金融债券、公司债券等。政府债券是指政府为筹集资金而向购买者出具并承诺在一定时期内还本付息的债务凭证。金融债券是由银行和其他金融机构经特别批准而发行的债券。
A. 股东人数不少于4000人
B. 融资买入标的股票的流通股本不少于1亿股或流通市值不低于5亿元
C. 在过去3个月内该股票的日均换手率低于基准指数日均换手率的15%
D. 在上海证券交易所上市交易超过3个月
解析：解析:选项C应该为在过去3个月内该股票的日均换手率不得低于基准指数日均换手率的15%。
A. 0.21
B. 0.07
C. 0.13
D. 0.38
解析：解析:由题意可得:夏普比率=(基金的平均收益率-平均无风险收益率)/基金收益率的标准差=(14%-6%)/21%≈0.38。
考点
基金业绩评价
A. 固定利率债券在到期日一次性支付利息和本金
B. 固定利率债券有固定面值
C. 固定利率债券有固定到期日
D. 固定利率债券有固定票面利率
解析：解析:固定利率债券是由政府和企业发行的主要债券种类,有固定的到期日,并在偿还期内有固定的票面利率和不变的面值。通常,固定利率债券在偿还期内定期支付利息,并在到期日支付面值。
A. 每种证券与其他证券之间的相互关系
B. 每种证券期望收益率的方差
C. 投资者对每种证券的偏好
D. 每种证券的期望收益率
解析：解析:经过对每种证券的预期收益率、收益率的方差和每一种证券与其他证券之间的相互关系这三类信息的适当分析,可以在理论上识别出有效投资组合。在确定单个投资者的最优组合时才用到投资者的偏好。
A. 经纪人
B. 中介商
C. 投资咨询人
D. 投资管理者
解析：解析:经纪人是为买卖双方介绍交易以获取佣金的中间商人。
A. 我国开放式基金与每个交易日估值,并于次日公告基金份额净值
B. 封闭式基金每日披露一次基金份额净值
C. 海外基金多数是每个交易日估值
D. 封闭式基金每个交易日要进行估值
解析：解析:封闭式基金每周披露一次基金份额净值。故本题选B选项。考点:基金资产估值的概念
A. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B. Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C. Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
解析：解析:沪港通开展的重要意义表现为以下四个方向:(1)刺激人民币资产需求,加大人民币交投量;(2)推动人民币跨境资本流动;(3)构建良好的人民币回流机制;(4)完善国内资本市场。
A. 根据规定,基金管理公司应及时编制并对外提供真实、完整的基金财务会计报告
B. 财务会计报告分为年度、半年度、季度和月度财务会计报告,半年度、年度、季度财务会计报告至少应披露会计报表和会计报表附注的内容
C. 基金会计报表包括资产负债表、利润表及净值变动表等报表
D. 目前,对于国内证券投资基金的会计核算,基金管理人与基金托管人按照有关规定,分别独立进行账簿设置、账套管理、财务处理及基金净值计算
解析：解析:财务会计报告分为年度、半年度、季度和月度财务会计报告,半年度、年度财务会计报告至少应披露会计报表和会计报表附注的内容。
A. 申购、赎回ETF采用金额申购、份额赎回的方式
B. 一般最小申购、赎回单位为10万份
C. 投资者申购、赎回的基金份额须为最小申购、赎回单位的整数倍
D. 申购、赎回申请提交后可以撤销
解析：解析:A选项,申购、赎回ETF采用份额申购、份额赎回的方式,故A选项错误;B选项,一般最小申购、赎回单位为50万份或100万份。基金管理人有权对其进行更改,并在更改前至少3个工作日在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体公告,故B选项错误;D选项,申购、赎回申请提交后不得撤销,故D选项错误;综上,故本题选C选项。考点:ETF的上市交易与申购、赎回
